Під час дискусії, яку модерував Альберто Ходо, спеціаліст з продуктів Лондонської біржі металів, на весняній конференції SteelOrbis 2026 і 94-й зустрічі IREPAS, що проходить 26-28 квітня в Амстердамі, учасники дискусії Джон Шорт, генеральний директор Boomer Commod зростаючу роль сталевих деривативів в управлінні ризиками, створенні ліквідності та торговому фінансуванні. lang="EN-US">Хеджування покращує умови фінансування
Учасники дискусії наголосили, що фінансові установи активно заохочують використання інструментів хеджування, таких як ф'ючерси та свопи. За словами Джона Шорта, компанії, які хеджують цінові ризики, отримують вигоду від нижчого кредитного ризику, що дає їм доступ до більших обсягів фінансування за більш конкурентоспроможними ставками. Ключовою подією є зростання структурованого торговельного фінансування, пов'язаного з деривативами. Тристоронні угоди між позичальниками, банками і кліринговими брокерами або біржами дозволяють кредиторам відслідковувати і контролювати позиції хеджування, підвищуючи прозорість і безпеку. енергоносії, і тепер поширюється на сталь. Структури фінансування також розвиваються від кредитування під заставу вантажів у бік фінансування запасів, включаючи лом, за умови хеджування цінових ризиків.
Незважаючи на побоювання, ліквідність на ринках сталевих деривативів не розглядається як серйозне обмеження. Можуть бути реалізовані значні обсяги, особливо на позабіржових ринках, що дозволяє компаніям хеджувати великі ризики, такі як довгострокові інфраструктурні та будівельні проекти. lang="EN-US">Учасники дискусії зазначили, що деривативи все частіше використовуються не тільки для хеджування, але також для визначення цін та позиціонування на ринку. Порівняно з фізичною торгівлею деривативи забезпечують ефективність
